Contrato de Gestión AFORE México

La CONSAR publica mensualmente en su sitio web (www.consar.gob.mx) una tabla comparativa que muestra el indicador de rendimiento neto (IRN) de cada AFORE: una medida estandarizada del rendimiento neto de inversión después de comisiones en un período móvil de 5 años, calculada para cada SIEFORE Básica generacional. El IRN es la métrica principal recomendada por la CONSAR para comparar AFORES porque toma en cuenta tanto el rendimiento de inversión como los costos de comisión en una base comparable. Factores adicionales a considerar al seleccionar una AFORE conforme al artículo 20 de la Ley SAR: la tasa de comisión sobre saldo (comisiones más bajas se acumulan en saldos significativamente mayores en una vida laboral de 30 a 40 años); calidad del servicio y funcionalidad de la plataforma digital; disponibilidad de asesoría de inversión; y solidez financiera de la AFORE y de su empresa matriz. Los trabajadores que han sido asignados automáticamente a una AFORE y no saben cuál es su AFORE actual pueden localizar su cuenta a través del portal de la CONSAR o llamando al 800-500-0747 con su NSS y CURP. El trabajador puede traspasar libremente a una AFORE de mayor rendimiento después del período mínimo obligatorio de espera de un año conforme al artículo 20 de la Ley SAR, sin penalización ni costo de traspaso.

Los trabajadores mexicanos pueden realizar tres tipos de aportaciones voluntarias a su cuenta individual de AFORE por encima de las aportaciones obligatorias: aportaciones voluntarias a la subcuenta voluntaria general, disponibles para retiro en cualquier momento tras 2 meses con retención del 20% de ISR sobre los rendimientos; aportaciones de largo plazo bloqueadas hasta los 65 años, que califican como deducciones personales conforme al artículo 151, fracción V de la LISR hasta el 10% del ingreso bruto anual o cinco veces el valor anual de la UMA (lo que sea menor), reduciendo la factura anual del ISR del trabajador; y aportaciones complementarias de retiro, que funcionan de manera similar a las aportaciones de largo plazo con los mismos límites de deducibilidad. Los patrones también pueden realizar aportaciones voluntarias a nombre del trabajador, deducibles como gastos de ISR conforme al artículo 25, fracción X de la LISR hasta el 12.5% del salario base del trabajador. Las aportaciones voluntarias pueden realizarse mediante: transferencias SPEI directas a la cuenta bancaria de la AFORE; descuentos por nómina acordados con el patrón; o depósitos en sucursales de la AFORE o en redes de corresponsales bancarios afiliados (Telecomm-Telégrafos, OXXO PAY). El SAT requiere que las aportaciones voluntarias de largo plazo se documenten con la constancia anual de aportaciones de la AFORE para sustentar la deducción personal en la declaración anual del ISR.

Cuando el trabajador alcanza la edad de jubilación y cumple los requisitos para una pensión bajo el régimen del IMSS o ISSSTE, puede acceder a su saldo de cuenta individual de AFORE mediante dos mecanismos conforme a los artículos 69–75 de la Ley SAR: renta vitalicia o retiros programados. La renta vitalicia implica transferir el saldo acumulado de la AFORE a una aseguradora de vida autorizada por la CNSF, que paga una pensión mensual fija de por vida con opciones de beneficios para cónyuge y dependientes sobrevivientes. El retiro programado significa dejar el saldo en la AFORE y recibir pagos mensuales calculados por la AFORE conforme a la metodología actuarial de la CONSAR, con el saldo que continúa generando rendimientos de inversión, pero los pagos disminuyen con el tiempo al agotarse el saldo. Los trabajadores con menos de 1,250 semanas de cotización al IMSS que no califican para pensión garantizada pueden retirar su saldo acumulado total como pago único (negativa de pensión) conforme al artículo 88 de la Ley SAR. Los trabajadores del IMSS que se jubilan bajo la Ley del Seguro Social anterior a 1997 (régimen de décima transitoria) pueden transferir su saldo de AFORE al IMSS para complementar su pensión de beneficio definido. El proceso de jubilación inicia presentando una solicitud de pensión ante el IMSS o el ISSSTE, que notifica a la AFORE para calcular y transferir el saldo aplicable.

Conforme a la Ley del SAR y a la Ley del Seguro Social, las aportaciones a la AFORE solo son obligatorias para los trabajadores con una relación laboral formal sujeta a la afiliación al IMSS o al ISSSTE. Si un trabajador deja el empleo formal, se vuelve trabajador independiente o pasa a la economía informal, las aportaciones obligatorias cesan automáticamente — pero el saldo acumulado en la cuenta individual permanece en la AFORE y sigue generando rendimientos de inversión a través del fondo SIEFORE Básico aplicable. El trabajador no necesita cerrar ni transferir la cuenta. Los trabajadores independientes y los contratistas registrados ante el SAT bajo el Régimen de Actividades Empresariales y Profesionales o el Régimen Simplificado de Confianza (RESICO) pueden afiliarse voluntariamente al IMSS conforme al Artículo 13 de la Ley del Seguro Social (incorporación voluntaria) para reanudar las aportaciones obligatorias y continuar acumulando derechos pensionarios. De manera alternativa, pueden realizar aportaciones voluntarias o aportaciones complementarias de retiro directamente a su AFORE, las cuales califican para la deducción fiscal del Artículo 151 de la LISR independientemente del estatus de empleo formal. Los trabajadores que posteriormente regresan al empleo formal quedan reconectados automáticamente a su cuenta individual de AFORE existente mediante el sistema de coincidencia NSS-CURP — su nuevo patrón aporta a la misma cuenta. Si existen cuentas duplicadas por cambios en el NSS o errores administrativos, la CONSAR cuenta con un procedimiento de unificación de cuentas disponible a través de la AFORE o directamente mediante el portal de la CONSAR.

Sí. La Ley del SAR y la Ley del Seguro Social establecen que al fallecimiento del titular de la cuenta (trabajador fallecido), el saldo acumulado en la cuenta individual de AFORE se distribuye a los beneficiarios designados o a los herederos legítimos siguiendo reglas de prelación específicas. Conforme al Artículo 79 de la Ley del SAR, el orden de prelación para los beneficios de los sobrevivientes del régimen de pensiones del IMSS es: (1) el cónyuge supérstite o la concubina/concubinario; (2) los hijos dependientes menores de 16 años (o hasta los 25 si están inscritos en la escuela, o a cualquier edad si tienen una discapacidad permanente); (3) los padres dependientes. Los trabajadores también pueden designar beneficiarios no familiares (beneficiarios no pensionarios) para recibir cualquier saldo restante después de que se paguen los beneficios pensionarios. El contrato de AFORE incluye un formato de designación de beneficiarios donde el trabajador especifica el nombre completo, la CURP, el parentesco y la proporción de cada designado. Esta designación puede actualizarse en cualquier momento firmando un nuevo formato de designación en una sucursal de la AFORE o a través de la plataforma digital. La designación de beneficiarios de la AFORE es independiente del testamento del trabajador y puede prevalecer sobre este para efectos de la cuenta de AFORE — es crítico mantener actualizada la designación de beneficiarios tras eventos de vida importantes como el matrimonio, el divorcio, el nacimiento de hijos o el fallecimiento de un beneficiario previamente designado. Los trabajadores deben solicitar y conservar una copia de su designación de beneficiarios vigente de la AFORE como prueba de la designación registrada.

El desempeño de inversión de la AFORE lo reporta y regula la CONSAR a través de dos métricas principales: el rendimiento histórico — el rendimiento de inversión anual efectivamente obtenido por el fondo SIEFORE Básico durante los periodos previos de 1, 3, 5 y 10 años, neto de comisiones de administración y gastos; y el indicador de rendimiento neto (IRN) — un rendimiento estandarizado móvil de 5 años ajustado por la comisión de la AFORE, que permite la comparación directa entre AFOREs para cada SIEFORE Básico por cohorte de edad. La CONSAR publica ambas métricas mensualmente en su sitio web y las compila en una tabla comparativa de clasificación que los trabajadores pueden usar para comparar el desempeño de su AFORE. Las SIEFOREs invierten en un portafolio diversificado de clases de activos autorizadas conforme a la Disposición 15-19 de la CONSAR, incluidos: deuda gubernamental mexicana (CETES, BONDES, Udibonos); deuda corporativa mexicana; renta variable mexicana e internacional (a través de ETF — Trackers autorizados por la BMV y mercados internacionales vía OPCVM); fideicomisos de inversión inmobiliaria (FIBRAs — Fideicomisos de Infraestructura y Bienes Raíces, que cotizan en la BMV); fideicomisos de infraestructura (CerPIs — Certificados de Proyectos de Inversión); e instrumentos de materias primas. La CONSAR también exige que las SIEFOREs cumplan con los criterios de Inversión Socialmente Responsable (ISR) y las revelaciones ESG (Ambiental, Social y de Gobierno) a partir de las actualizaciones de la Disposición 15-19 vigentes desde 2022. Cada trabajador recibe un estado de cuenta trimestral que muestra el saldo inicial, las aportaciones recibidas, las ganancias o pérdidas de inversión, las comisiones cobradas y el saldo final de cada subcuenta.

Los trabajadores que identifican errores, discrepancias o cargos no autorizados en su cuenta individual de AFORE cuentan con varios canales de recurso regulatorio conforme al Artículo 50 de la Ley del SAR y al marco de resolución de controversias de la CONSAR. El primer paso es presentar una queja o reclamación formal directamente ante la unidad especializada (UNE) de atención al cliente de la AFORE, la cual la AFORE debe resolver dentro de 20 días hábiles conforme a la Circular 01-22 de la CONSAR. Si la AFORE no resuelve la queja de manera satisfactoria, el trabajador puede escalar a la Dirección de Orientación e Información al Trabajador de la CONSAR — la CONSAR puede investigar la queja, ordenar acciones correctivas e imponer sanciones a la AFORE conforme al Artículo 90 de la Ley del SAR. La CONSAR también opera un servicio gratuito de asesoría y quejas en el 800-500-0747 y a través de su portal digital. Los errores comunes incluyen: registros de aportaciones faltantes (aportaciones no acreditadas) por falta de pago del patrón — los trabajadores pueden presentar una queja ante el IMSS (Instituto Mexicano del Seguro Social) por incumplimiento patronal conforme al Artículo 39 C de la LSS, lo que puede derivar en auditorías y sanciones del IMSS contra el patrón; traspasos no solicitados — la CONSAR los investiga como posible fraude y ha revocado licencias de promotores de AFORE por traspasos no autorizados; cargos de comisión incorrectos; y errores de identidad en los registros NSS/CURP que impiden la correspondencia de las aportaciones. La PROFECO (Procuraduría Federal del Consumidor) también tiene competencia sobre las quejas de consumidores de AFORE conforme a la Ley Federal de Protección al Consumidor para las controversias de servicios distintos a la inversión.